Курсовая работа по предмету "Макроэкономика" на тему "Эмпирические приложения теории финансовой хрупкости"

В свободное время наши преподаватели пишут курсовые работы и рефераты на распространённые темы. В нашем магазине эти готовые работы доступны для покупки.

Преимущества покупки готовой работы

Такая работа стоит столько же, сколько и написание работы на заказ, но при этом, получить её можно без ожидания, прямо сейчас, оплатив онлайн.

Эксклюзивные условия

После покупки работы вами - купить её повторно кому-то ещё будет нельзя. Как и при написании работы на заказ: работа предоставляется вам на эксклюзивных условиях с гарантией доработки в рамках исходной темы.

Популярные темы

В нашем магазине представлены только курсовые работы (теоретические и практические), рефераты, доклады по самым распространённённом тематикам. Дипломы, сложные технические работы, работы по редким темам, по понятным причинам (по причине трудоёмкости или редкой востребованности) наши преподаватели пишут только на заказ.

Описание

Тип Курсовая работа
Предмет Макроэкономика
Тема Эмпирические приложения теории финансовой хрупкости
Объём 25
Добавлено 18.11.2016
Уникальность по Антиплагиату 56%
Уникальность по etxt 35%

Цена 2000 р.

Для любой нашей работы действует бесплатное гарантированное обслуживание. Но если вы хотите максимальной экономии, то можете купить её в режиме "без гарантии". Такая работа будет стоить дешевле на 20%, но если по ней будут нужны доработки, то они будут платными.

Укажите email для получения работы

Отрывок 1


Содержание
Введение 3
Глава 1. Основные положения теории финансовой хрупкости по Х.Мински 5
1.1 Общее описание теории Мински, анализ работ по применению теории финансовой хрупкости 5
1.2 Возможные применения теории Х. Мински на практике и потенциальные возможности 11
Глава 2. Анализ показателей финансовой хрупкости банковской системы РФ 19
2.1 Модели и интерпретация полученных результатов 21
2.2.1 Оценка зависимости резервов на возможные потери банковского сектора от макроэкономических факторов 21
2.2 Оценка зависимости рентабельности активов банковского сектора от макроэкономических факторов 29
Заключение 41
Список использованной литературы 43
Приложение 45
Введение
Мировой кризис, который начался в 2008 году, сколько бы специалисты не подчеркивали ее уникальность, нес закономерный характер - хотя бы потому, что знаменует переход от восходящей к нисходящей фазы очередной «длинной волны». Но констатации самого факта закономерного характера современного кризиса мало - необходимо объяснить внутренний механизм ее формирования и развития, поскольку такое объяснение выступает методологической базой эффективной антициклической политики государства. Тема актуальна в настоящее время, поскольку в период кризиса от состояния банков и их устойчивости во многом зависит то, насколько быстро и с какими потерями страна преодолеет воздействие макроэкономических шоков. Именно банковский сектор в большей степени осуществляет распределение финансовых потоков, обеспечивает ликвидностью реальный сектор экономики, который испытывает дефицит в денежных средствах в период кризиса. В случае высокой уязвимости банков по отношению к макроэкономическим шокам и их невозможности противостоять этим шокам, последствия и развитие кризиса для страны будут иметь более серьезный характер.
Цель работы – проанализировать теорию финансовой хрупкости Х. Мински и устойчивость российского банковского сектора к воздействию макроэкономических шоков в экономике.
Для достижения поставленной цели необходимо решить несколько задач.
1. Изучить, что включает в себя понятие финансовой хрупкости и

Отрывок 2

Также стоит отметить, что крупные компании предпочитают брать кредиты за рубежом, так как там проценты по кредитам значительно ниже, чем в России. Таким образом, можно сделать вывод, что падение индекса ММВБ значимо не ухудшает положение банка посредством повышения резервов по возможным потерям.
Цена на нефть (ВRENT) в модели оказалась значимой и имеет отрицательный знак. Отсюда следует, что макроэкономический шок в виде снижения цен на нефть приводит к наращиванию банками резервов на возможные потери, ухудшая тем самым финансовое положение банковского сектора. Значимость цены на нефть подтверждает уязвимость российских секторов экономики, в том числе и банков от колебаний на международном нефтяном рынке. В условиях падения цены на нефть, снижается объем поступлений от ее продажи. Это негативно сказывается на значительной части экономики страны, а не только на энергетическом секторе. Сокращаются доходы и расходы бюджета, снижается платежеспособность организаций нефинансового сектора и доходы населения, растет инфляция. В конечном итоге, это приводит к снижению кредитоспособности заемщиков и стоимости активов, и как следствие, к росту кредитного риска и увеличению резервов на возможные потери. Курс доллара по отношению к рублю (Dollar) в нашей модели является значимым в объяснении влияния на уровень резервов на возможные потери. На первый взгляд, здесь сложно выявить однозначное влияние динамики курса доллара, все зависит от типа заемщиков, которым выданы кредиты в валюте.
С одной стороны, если кредиты выданы заемщикам, которые получают доходы в иностранной валюте (например, компании, экспортирующие товары), то рост курса значительно на них не отразится, и у них не будет сложностей с погашением кредитов. То есть наблюдается отрицательная зависимость между РВПС и курсом доллара. С другой стороны, если заемщик не имеет доходов в иностранной валюте, обесценение рубля может иметь противоположный эффект, поскольку ему будет необходимо намного больше рублей, чтобы конвертировать их и заплатить кредит. В этом случае увеличивается риск неплатежа и просроченной задолженности, и банки вынуждены увеличивать величину РВПС.
В нашей модели выявлена положительная зависимость резервов на возможные потери от курса доллара. На рисунке 2 видно, что в период роста курса доллара доля просроченных кредитов в иностранной валюте растет, а значит, банки под них формируют дополнительные резервы.
Рис. 2 Доля просроченных кредитов в иностранной валюте
Темпы роста ВВП (GDPGR) – один из важных показателей экономической активности государства. Как мы уже говорили ранее, банки снижают объем резервов на возможные потери в период экономического подъема, то есть когда увеличиваются темпы роста ВВП, и наращиваются в период экономического спада. Модель подтверждает отрицательную зависимость между динамикой ВВП и резервов на возможные потери. Вместе с текущим значением показателя мы включили в регрессию данную переменную с лагом, для того чтобы определить задержку, с которой ухудшения в реальном секторе экономики воздействуют на качество кредитного

+7 (495) 772-33-48
e-mail: mail@xvostovnet.ru

Офис: Москва, м. Новогиреево
просп. Свободный, д.19
Хвостов.Нет

Наши услуги

Заказать курсовую

Диплом на заказ

Заказать реферат

Заказать диссертацию